周鸿祎的360明日帝国

截止2013年12月31日，在美上市且市值超过10亿美元的中国科技类公司中，奇虎360市值高居榜首，超过100亿美元。奇虎360的股价在2013年内表现卓越，从年初的30美金一路走高至94美金，目前仍维持在近90美金左右的高位。

另外一方面，业界传出360与阿里两大巨头的绯闻。尽管官方否认，但是业界一直认为两者有相当的互补性，合作成功的概率非常之高。

打开360官方网站，我们看到的已经不仅仅是360安全卫士，而是360电脑软件、手机软件、企业服务、游戏和硬件，一个庞大的帝国呼之欲出。360是如何从一个免费的安全软件做成互联网巨头的？未来的360又会如何发力呢？360未来会有危机吗？能够化解吗？请见下文分析。

一、免费旗号下的流量银行和控制者

360是靠安全卫士起步，清理病毒木马恶意网站保护用户安全。与前辈不同的是，360是免费的。在收费软件的年代推出免费软件，软件质量做的还不错，360迅速占据了用户的电脑桌面。

周鸿祎是为数不多的掌握互联网趋势的人。开放战胜封闭；免费战胜收费；把用户当作技术傻瓜，简单战胜复杂；替用户着想，功能抓住痛点。

360的产品技术上也许不算顶尖，但永远是傻瓜化、简单明了的，而功能恰恰是用户需要的痛点。结果就是360恐怖的普及率和装机量。

而在免费的背后，360系列软件成为一个流量的银行，可以任意引导用户的流量，而庞大的流量在互联网时代是异常值钱的。同时，靠安全软件的高权限，360控制了用户的桌面，而控制了用户的桌面就控制了用户的需求，无论做什么都无往而不利。360只要找到商业的变现手段就可以财源滚滚，这是360近年的努力方向，也是360未来很长一段时间的发展趋势。

二、360的变现手段

（一）网络广告

在360发展初期，广告收入是360的主要变现手段。2011年，360的广告收入比例高达71.5%，是360的支柱。随着互联网和电商的发展，这项收入稳步增长。2013年三季度财报显示360的广告收入为1.207亿美元，较去年同期增长107%，环比增长33%。未来很长一段时间，网络广告都将是360的主要流量变现手段。

（二）硬件销售

在小米红极一时的2012年中期，周鸿祎看到了硬件的巨大利润和前景，先后与华为、海尔、TCL合作，推出了一系列360手机，同时试验了软件广告弹窗的模式。360试图将流量直接转化成硬件销量，从硬件销售中获取利润。不过周鸿祎对手机硬件并不熟悉，这个尝试没有获得成功。但是360没有放弃，安全手环、路由器、随身WIFI依然在延续360的硬件变现计划。

（三）网络游戏分成

随着网络游戏竞争的白热化，360找到了一个新的赢利点，网络游戏分成。在2011年，网络游戏分成只有几千万，还是广告之外的副业。而到了2013年三季度，主要来自游戏平台运营营收为6700万美元，同比增长163%，增长速度超过了网络广告收入，势头异常强劲。这使得各个网络游戏公司都成为了360的金库，而360只需要提供流量和入口。

（四）搜索竞价排名

面对企业市场，360利用自己的装机量和软件高控制权，推出360搜索，并且设置为用户的首页，短短几个月就成为搜索巨头，矛头直指百度。“大部分用户是技术傻瓜”的理论再次成功，没有几个用户会去更改自己的首页。反而觉得360首页用起来很方便。

而后，360的竞价排名服务也就顺理成章，“点睛平台”给企业提供各种搜索排名服务，瓜分百度搜索市场的野心昭然若揭。

（五）APP分发

在智能手机发展的潮流下，360也没有落后。同样是利用安全卫士的装机量、流量和高权限，360在iOS+Android的总平台下分发量位居第二，仅次于百度，而且在Android平台上的分发量位居第一。

日前，总分发量第三的豌豆荚拿到了软银1.2亿美元的投资，分发渠道的价值可见一斑。

在移动互联网布局、打仗，必须掌控移动分发渠道。移动分发渠道就像是战场上的交通线，没有自己的交通线，再强的军队也只能留在后方，开战就是别人的炮灰。

阿里与360的合作绯闻频传，就是因为业界看到阿里巴巴缺乏分发能力，而360需要把分发能力变现，两者有合作的基础。

（六）电商平台

在淘宝的空前成功之后，中国的互联网巨头都涉足电商平台，腾讯、百度屡战屡败，屡败屡战，360也未能免俗。奇盛效果联盟就是360的电商与推广平台。

不过电商平台先入为主，后来者很难成功。360的这项尝试还没有看到效果。但是电商平台一旦成功，就不仅仅是网购入口，而是可以直通互联网金融，利益非常惊人，所以360仍在努力。

三、360的明日帝国

360的基础是360系列软件的装机量，高权限控制流量的软件，对用户的控制能力仅次于操作系统。除了广告的主业以外，只要新出现的互联网盈利模式，360都可以插上一脚，从中渔利。

网络游戏的高利润，360要分成；百度竞价排名赚企业的钱，360要分一杯羹；APP分发本来是豌豆荚的领域，360靠装机量后来者居上。这几个领域在未来几年依然非常看好，也会是360发力的重点。

硬件和电商平台，距离软件稍远，360还没有找到更好的方式做到流量变现，盈利还比较遥远。

而360最可怕的还是潜力，如同腾讯。竞争对手有什么360就可以做什么而且可以靠装机量权限资源超越，这才是周鸿祎明日帝国的基础所在。

四、360的潜在危机和破局

从上面分析可以看出，360所拥有一切的基础是360安全卫士的入口。由这个入口带来广告流量、带来搜索入口，带来APP分发渠道、带来游戏分成，构成了360的主要收入来源。

而这个基础一旦被动摇，整个360的明日帝国都会动摇。360当年和QQ恶战，就是因为QQ安全管家替代360安全卫士，直接关系到360公司的生死问题，周鸿祎不能不拼。

QQ安全管家和360安全卫士是竞争关系，360安全卫士先入为主，依然有较大的装机量和保有量。而真正让360伤筋动骨的一次是Apple公司对360产品的下架。安全软件是高级别高权限软件，所以这种软件掌握入口。而比安全软件更高级别更高权限的是操作系统本身。而苹果恰恰掌握着操作系统。所以，苹果可以对360下架，把苹果设备上360的软件清除掉，与之相关的360广告流量、搜索入口、分发渠道、游戏分成也就都一起抹杀掉。

Windows和Android是开放平台，暂时还没有要独家垄断吃独食迹象，360暂时无忧。

比操作系统更高一个级别的是硬件平台，硬件自带的系统和入口，可以控制操作系统，进而控制各种入口。苹果帝国也是以硬件为基础。

如果有一天小米手机和MIUI占据安卓手机市场90%的份额，只要新版本的MIUI不允许360软件安装运行，360帝国也就倒塌了。这是360潜在的危机，也是360一直尝试做硬件的原因。

现在桌面市场和智能手机市场，360虽然硬件不成功，但是依然有很高的装机概率，开放平台帮了360很大的忙。唯一吃癟是苹果。而未来的平台入口在客厅、在互联网接入端。小米盒子，APPLE TV、极路由、小米路由器都是看中了这个市场，各家智能电视也在做。

但是到目前为止，还没有厂商很好的满足了用户的需求。至于把客厅娱乐设备扩展出去，与智能家居结合的更是没有。而且IT厂商的思路局限于IT，家电厂商的思路局限于家电，能把两者结合的也没有。360在这个入口大有机会，就看周鸿祎如何把握了。

文 / 煮机网 maomaobear